Dyrektywa w sprawie rynku instrumentów finansowych

MiFID, czyli dyrektywa w sprawie rynku instrumentów finansowych, to dyrektywa UE obowiązująca od 1 listopada 2007 roku. MiFID określa szereg wymogów dla całego europejskiego sektora finansowego w celu wprowadzenia jednolitego europejskiego rynku instrumentów finansowych. Jego głównym celem jest promowanie powstania wydajnej, przejrzystej i zintegrowanej infrastruktury obrotu finansowego, w tym zapewnienie wysokiego stopnia ochrony inwestorów. Dyrektywa zawiera środki, które zmieniły i poprawiły organizację i funkcjonowanie firm inwestycyjnych, ułatwiając handel transgraniczny, jednocześnie tworząc strategiczne możliwości.

Saxo Bank, jako bank i firma inwestycyjna regulowana przez UE, podlega jurysdykcji MiFID i jako taki wdrożył wszystkie niezbędne wymogi prawne, protokoły i polityki w celu zapewnienia pełnej zgodności z dyrektywą. Jeśli chodzi o wdrażanie MiFID dla partnerów, Saxo Bank proaktywnie wspiera ich, oferując szereg usług, które ułatwią partnerom spełnienie lokalnych krajowych wymogów MiFID, a tym samym obniżą koszty.

Duński Urząd Nadzoru Finansowego (Finanstilsynet) monitoruje zgodność duńskiego sektora bankowego z dyrektywą MiFID.

Obszary prawodawstwa MiFID mające wpływ na klientów i partnerów Saxo Bank A/S

• Jednolity paszport i nowe instrumenty finansowe objęte zakresem
• Klasyfikacja klientów - testy odpowiedniości i adekwatności
• Przejrzystość potransakcyjna
• Najlepsza realizacja
• Raportowanie transakcji
• Konflikt interesów

Jednolity paszport i nowe instrumenty finansowe objęte zakresem

Saxo Bank, będąc w pełni licencjonowanym bankiem i firmą inwestycyjną objętą dyrektywą MiFID, korzysta z paszportu MiFID, aby świadczyć usługi klientom w innych krajach EOG.

Klasyfikacja klientów - testy odpowiedniości i adekwatności

Dyrektywa MiFID wymaga od firm klasyfikowania klientów w trzech głównych kategoriach, jako "Uprawnionych Kontrahentów", "Klientów Profesjonalnych" i "Klientów Detalicznych" (ci ostatni mają najwyższy poziom ochrony) oraz oceny ich odpowiedniości i adekwatności do oferowanych produktów.

Saxo Bank powiadamia wszystkich swoich klientów o ich klasyfikacji i statusie adekwatności/odpowiedniości, a informacje te są dostępne na platformie.

Przejrzystość potransakcyjna

Saxo Bank zapewnia przejrzystość transakcji zgodnie z dyrektywą MiFID. Aby umożliwić inwestorom lub uczestnikom rynku ocenę warunków potencjalnych transakcji giełdowych w dowolnym momencie i późniejszą weryfikację warunków, w których transakcje te zostały przeprowadzone, Saxo Bank publikuje szczegóły zakończonych transakcji giełdowych i ujawnia szczegóły bieżących możliwości handlu akcjami. Mówiąc dokładniej, wszystkie rodzaje obrotu instrumentami finansowymi, zarówno na rynkach regulowanych, MTF, jak i pozagiełdowych (OTC), podlegają obowiązkowi przejrzystości posttransakcyjnej.

Najlepsze wykonanie

Dyrektywa MiFID wymaga, aby firmy inwestycyjne podejmowały wszelkie uzasadnione kroki w celu uzyskania najlepszego ogólnego wyniku w realizacji zlecenia dla klienta. Najlepszy możliwy wynik nie ogranicza się do ceny wykonania, ale obejmuje również szereg czynników, takich jak szybkość, prawdopodobieństwo wykonania i prawdopodobieństwo rozliczenia.

Polityka realizacji zleceń Saxo Bank zapewnia klientom przejrzystość środków Saxo Bank służących zapewnieniu najlepszej realizacji zleceń w oparciu o: (i) najnowocześniejszą technologię kierowania, monitorowania i realizacji zleceń; (ii) staranne rozważenie elementów realizacji zleceń; (iii) regularne i rygorystyczne badanie ogólnej jakości realizacji zleceń. Polityka jest dostępna tutaj.

Raportowanie transakcji

Saxo Bank musi zgłaszać wszystkie transakcje do Duńskiego Urzędu Nadzoru Finansowego.

Konflikty interesów

Zgodnie z MiFID, polityka Saxo Bank Group dotycząca konfliktów interesów identyfikuje i ujawnia szereg okoliczności, które mogą stanowić lub powodować konflikt interesów, potencjalnie, ale niekoniecznie wiążący się z istotnym ryzykiem naruszenia interesów jednego lub większej liczby klientów. Polityka jest dostępna tutaj.

W przypadku jakichkolwiek pytań dotyczących dyrektywy MiFID i jej wpływu na transakcje, prosimy o kontakt z opiekunem klienta.