Pięć typowych błędów popełnianych przez inwestorów, gdy rynki stają się szalone

Kluczowe punkty:

• Emocje są wrogiem na niestabilnych rynkach – Paniczna sprzedaż, nadmierna aktywność inwestycyjna i dążenie do nadmiernego bezpieczeństwa często prowadzą do złych wyników. Zamiast tego, skup się na swoim długoterminowym planie i unikaj emocjonalnych reakcji.
• Wykorzystaj zmienność na swoją korzyść - Zbuduj listę instrumentów wysokiej jakości funduszy ETF, praktykuj zdyscyplinowane uśrednianie kosztów i równoważ je w razie potrzeby. Są to proste, powtarzalne działania, które mogą zmienić spowolnienie na rynku w szansę.
• Bądź na bieżąco i korzystaj z narzędzi - Saxo oferuje wszystko, czego potrzebujesz, aby radzić sobie ze stresem rynkowym - od analiz po aktualizacje rynkowe i sygnały transakcyjne.

Kiedy rynki stają się niestabilne, instynkty często biorą górę - i to nie w dobry sposób. Zmienność może wywoływać reakcje, które bardziej szkodzą portfelom niż im pomagają. Niezależnie od tego, czy jest to strach przed utratą pieniędzy, frustracja spowodowana obserwowaniem, jak zyski wyparowują, czy też presja, aby coś zrobić, inwestorzy często wpadają w znane pułapki.

Dobra wiadomość? Tych błędów można uniknąć. Wiedza o tym, na co zwracać uwagę, to połowa sukcesu.

1. Paniczna sprzedaż: Przekształcenie zmienności w stratę

Jednym z najczęstszych błędów w okresie spadków jest wycofywanie się w najgorszym możliwym momencie. Sprzedaż, gdy ceny spadają, może wydawać się ograniczaniem strat, ale częściej je utrwala.

Lepsze podejście: Zamiast reagować emocjonalnie, zapytaj: Czy długoterminowa teza uległa zmianie?Jeśli nie, może to być czas na utrzymanie pozycji — a nawet selektywne zakupy. Rynki historycznie nagradzały cierpliwość.

2. Wyczucie czasu na rynku: Miraż idealnego wyjścia i wejścia

Próbujesz ominąć zmienność, planując idealne wejście i wyjście? To śliski temat. Przegapienie zaledwie kilku najlepszych dni odbicia może mieć znaczący wpływ na długoterminowe zyski.

Lepsze podejście: Uśrednianie kosztów w trudnych okresach może pomóc zmniejszyć poczucie żalu i nieco "wygładzić" punkty wejścia. Pozostanie zaangażowanym - zamiast zgadywania, kiedy wejść - często prowadzi do lepszych wyników.

3. Pogoń za "bezpiecznymi" aktywami: Ucieczka w (zbyt) bezpieczne miejsce

W trybie ograniczonego ryzyka wielu inwestorów gromadzi gotówkę lub aktywa o niskiej rentowności. Chociaż nie ma nic złego w ograniczaniu ryzyka, zbyt konserwatywne podejście może oznaczać przegapienie odbicia, gdy nadejdzie.

Lepsze podejście: Pomyśl o dywersyfikacji jak o amortyzatorze wstrząsów. Przesunięcie niektórych aktywów do bardziej defensywnych sektorów (takich jak opieka zdrowotna lub przedsiębiorstwa użyteczności publicznej) lub akcje dywidendowe może zmniejszyć zmienność, jednocześnie utrzymując cię w grze.

4. Zaniedbywanie planu: Strategia idzie w zapomnienie

Zmienne rynki mogą sprawić, że nawet doświadczeni inwestorzy będą musieli przemyśleć swoją strategię. Ale zmiana planu w trakcie burzy jest jak przeprojektowywanie statku podczas żeglugi przez huragan.

Lepsze podejście: Jeśli Twój plan inwestycyjny jest oparty na Twoich celach i tolerancji ryzyka, zaufaj mu - zwłaszcza, gdy sytuacja się chwieje. Okresowe przywracanie równowagi tzw. rebalancing, a nie reakcje emocjonalne, powinno kierować zmianami.

5. Nadmierna aktywność inwestycyjna: Gdy działanie udaje kontrolę

Wahania rynkowe mogą kusić inwestorów do częstych transakcji, polowania na szybkie zyski lub unikanie strat. Ale te wszystkie inwestycje mogą wiązać się z opłatami i konsekwencjami podatkowymi - nie wspominając o stresie.

Lepsze podejście: Czasami najrozsądniejszym ruchem jest brak ruchu. Skup się na pomysłach, do których masz silne przekonanie, oraz na długoterminowym pozycjonowaniu, zamiast reagować na każdy nagłówek czy wahanie cen

Co mogą teraz zrobić inwestorzy?

W zeszłym miesiącu opracowaliśmy FAQ dla inwestorów na temat spowolnienia na rynku, pełne odpowiedzi na najczęściej pojawiające się wątpliwości: Czy powinienem sprzedać? Czy jesteśmy już na dnie? Jakie mogą być oznaki zwrotu? Skąd mam wiedzieć, kiedy nadszedł czas na ponowny zakup?

Sprawdź to tutaj, aby zachować kontrolę: Investor FAQ: Poruszanie się w czasie spowolnienia rynkowego

Oto jak zachować proaktywność i spokój na niestabilnym rynku:

1. Zbuduj listę instrumentów wysokiej jakości funduszy ETF

Zmienność często oferuje świetne punkty wejścia do dobrze zdywersyfikowanych instrumentów.  

Kilka opcji wartych rozważenia:

• iShares Core S&P 500 UCITS ETF - Bezpośrednia ekspozycja na duże amerykańskie spółki.
• Invesco Nasdaq-100 UCITS ETF - Dla tych, którzy są optymistycznie nastawieni do akcji technologicznych i wzrostowych
• iShares Core MSCI World UCITS ETF - Globalna ekspozycja
• Vanguard FTSE All-World UCITS ETF - Zdywersyfikowane rynki globalne, w tym rynki wschodzące
• Amundi MSCI USA Minimum Volatility Factor UCITS ETF - Dla tych, którzy szukają ekspozycji na USA z niskim ryzykiem.
• SPDR S&P Euro Dividend Aristocrats UCITS ETF - Dla inwestorów nastawionych na dochód w Europie
• iShares China Large Cap UCITS ETF - Dla kontrariańskiej ekspozycji na chińskie blue chipy, z których wiele nadal jest poniżej faktycznej wartości.
• KraneShares CSI China Internet UCITS ETF - Zakład na chińskich gigantów technologicznych, takich jak Alibaba, Tencent i Meituan.

2. Praktykuj uśrednianie kosztów

Nie czekaj na idealne dno. Inwestuj regularne. To eliminuje emocje i rozkłada cenę wejścia — szczególnie przydatne, gdy rynki się wahają.

Przypomnienie: Co się stało po katastrofie COVID?

Odrobina perspektywy ma ogromne znaczenie. Cofnijmy się do marca 2020 roku.:

• Indeks S&P 500 spadł o ~34% w nieco ponad miesiąc.
• Do sierpnia 2020 r. w pełni odzyskał swoją wartość
• Do końca 2020 r. zakończył rok wzrostem o ~16%.
• Indeks Nasdaq-100 wzrósł o ~48% w 2020 r., napędzany przez wiodącą pozycję branży technologicznej.
• Inwestorzy, którzy zainwestowali 10 000 € w szerokie fundusze ETF, takie jak MSCI World, blisko dna, zobaczyli, jak ich inwestycje wzrosły do ponad 15 000 € w ciągu 12 miesięcy.
• Jeszcze bardziej zaskakujące? Chińskie fundusze ETF związane z technologią, takie jak KWEB, ponad dwukrotnie zwiększyły swoją wartość od najniższych poziomów z 2020 roku w ciągu roku.